TrendForce：2025全球LED照明市场趋势报告出刊

根据TrendForce集邦咨询最新报告《2025全球LED照明市场趋势-数据资料库与厂商策略》分析指出，2024年LED通用照明市场受欧美中三大市场需求低迷影响，市场产值呈现负增长，行业头部照明企业营收整体下跌。然而LED智能照明和利基性LED植物照明市场则呈现出逆势增长态势。

展望2025年，LED通用照明市场主要由存量市场的翻新改造替换LED的需求以及对LED高光质量、健康舒适照明和智能照明产品需求提升拉动产值恢复正向成长，LED植物照明则在垂直农场卷土重来发展下有望迎来下一个增长阶段。

通用照明市场

2024年美联储持续维持高利率状态，中国市场出现通缩， 欧洲经济受地缘因素影响持续疲弱，日本则受日元贬值的影响，以美元计量的市场规模也出现萎缩。过去扮演照明市场需求来源的主要美欧中三大市场，2024年普遍面临一定压力，以上影响整体的LED照明产值，然而由于4Q24市场需求有所好转，在LED加速渗透之下，市场产值跌幅略微收窄，2024年LED照明产值下滑4.2%至560.58亿美金。

展望2025年，预期全球经济形势稍有好转，与LED照明产业息息相关的建筑行业将出现温和复苏迹象，新建安装和翻新改造以及公共基础设施项目包括市政体育领域缓慢改善将会为LED照明产业带来积极贡献，尤其是存量市场的翻新改造替换LED的需求以及对LED高光质量、健康舒适照明和智能照明产品需求提升。

然而，随着全球供应链布局的调整，全球产能仍然处于扩大的状态，预计竞争会进一步加剧，且2025年部分区域可能将LED照明纳入贸易政策调整范围，相关措施或将抑制LED照明市场需求。综合分析下，TrendForce预估2025年全球LED照明市场规模恢复正向成长至566.26亿美金。
从LED照明产品角度来看，TrendForce认为，随着基础设施、市政体育、文娱领域投资以及电动汽车充电安装数量增加，将有机会重新配置户外照明，因此预期持续拉动户外照明产品包括LED路灯、LED泛光灯(Floodlight)和LED停车场灯增长态势。

中长期展望，预计2026年之后，住宅和非住宅建筑市场包括医疗保健、新型制造业和基础设施等细分市场，且在可持续发展包括减碳等活动推动之下，同时也伴随着人们对健康舒适光环境追求，以及LED产品升级到智能控制系统，预期拉动LED照明产业在2026年实现较大幅度增长，需要注意的是，国际贸易环境的变化可能对市场需求产生一定影响，因此TrendForce对未来市场保持谨慎乐观态度，预估2029年市场规模达到639.03亿美金，2024-2029年年复合成长率为2.7%。

智能照明市场

2024年，因应节能市场需求，LED照明产品对可实现调光调色以及搭载智能控制系统需求增多，TrendForce最新数据显示2024年全球智能照明市场规模成长17.6%。

从应用别看，主要受益于智能照明产品成本的下降以及专业照明市场(包括商业、户外和工业)对节能需求的不断增加，带动IoT照明市场增长，尤其是户外和工业照明领域。展望2025年，预期消费端市场需求改善，智能居家照明市场反弹，智能家居照明产品涵盖球泡灯、灯丝灯、吸顶灯等。另外，射灯、筒灯和灯带产品逐渐往智能居家照明领域渗透，得以快速增长。

植物照明市场

TrendForce最新数据显示，2024年全球LED植物照明市场规模达13.15亿美金，同比成长6.6%。据TrendFore分析研究，该轮复苏不是简单的下游补货需求，而是存在真实的需求复苏，具备一定的持续性特点。

展望2025年，预期来自新一轮照明替换，预计以更高光合光子通量(PPF)和光合光子通量效率(PPE)以及可调光多信道产品集中替换来刺激需求增长，另外LED持续渗透以替换传统高耗能产品。亚洲、中东、北美和欧洲等地区对垂直农场重新大力投入，且栽培物种多样且朝着高经济作物发展，加上研究机构的投入，预计拉动LED植物照明市场呈现快速增长态势。

照明厂商策略

根据TrendForce表示，2024年全球照明市场需求依然表现低迷，尤其受新建安装市场影响，除了个别厂商因自身运营策略实现营收逆势增长外，其余大部分厂商营收动能皆不足，仍承受不同幅度的下滑，其中欧美系品牌企业受项目停滞或延期影响较深，营收降幅进一步扩大；中国代工厂商面临激烈竞争，出货量和价格双双下跌。预计前20大照明厂商营收为241.34亿美金，同比衰退4.7%，已连续下跌。尽管如此，前5大照明厂商排名无变动，依次为Signify、Acuity Brands、Panasonic、LEDVANCE / MLS Lighting和Zumtobel，行业格局稳定。

TrendForce分析认为，整体而言，照明市场呈现成熟市场且高度碎片化和竞争激烈的特点，此时规模效应尤为重要。同时，对壁垒相对较高的细分照明市场如植物照明、海洋照明和医疗照明是未来企业竞争和渗透的重点应用领域。如，北美市场领先照明厂商的Acuity Brands积极投身参与此前未涉足的加油站照明市场，期望获取更多市场份额。可以看到，资源进一步向大厂集中，未来照明市场将出现大者恒大。此外，数字化转型依然是企业不断追求的发展方向，LED照明+智能控制系统未来将广泛铺向市场，打开二次替换需求增长机遇。

（文：TrendForce集邦咨询）